智能电网建设发展机遇分析( 30页)

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目 录

一、智能电网-新能源消纳需求下新的建设方向 .... 6

（一）智慧电网：应对光伏和风电新特性带来的冲击 ..... 6

（二）价格杠杆激励储能对解决新能源消纳的必要性 ..... 8

（三）欧美先行者的经验，教训和启示 ..... 9

二、海外智能电网改造历史和相关受益标的 ....... 12

（一）美国智能电网改造以及电力市场建立回顾 ....... 12

（二）Itron：全球领先的智能电表制造商 ....... 15

（三）SIEMENS：电网自动化传统巨头 ...... 16

（四）Enphase Energy：家庭能源解决方案提供商 ..... 17

三、国内智能电网改革空间以及重点公司解析 ....... 20

（一）参考海外，中国电网智能化远期改造的空间 ....... 20

1、智能电表：从AMR 向AMI 演进将产生千亿级替换需求..... 20

2、电网二次设备：总量巨大，价值品类相对分散 ..... 21

3、家庭电能管理：C 端从零开始的全新市场 ...... 22

4、动态电力交易市场：B 端从零开始的全新市场 ...... 22

（二）威胜信息：中国智慧电表龙头厂商之一 ....... 23

（三）国电南瑞：国网体系内全产品线龙头企业 ....... 24

（四）朗新科技：用电信息化行业领军者 ....... 26

（五）远光软件：国网电商旗下电力交易软件领航者 ....... 28

风险提示 ....... 30

图表目录

图表 1 中国未来电力结构占比预测 ..... 6

图表 2 光伏出力的时间和气象波动特性 ..... 7

图表 3 风电出力的波动特性 ..... 7

图表 4 智能电网发展原理图及各环节重点智能化产品 ..... 8

图表 5 主流储能方式技术原理、优缺点及主要应用场景介绍 ..... 8

图表 6 美国，欧洲，澳洲电力市场概况及储能参与市场模式 ..... 9

图表 7 1990-2019 年德国可再生能源占比 ..... 10

图表 8 1978-2020 年澳洲电力能源结构 ..... 10

图表 9 澳洲电力交易市场典型的价格波动 ....... 10

图表 10 澳洲自用分布式储能的总量 ..... 10

图表 11 德克萨斯州在2021 年寒潮期间发电变化 ....... 11

图表 12 德克萨斯州在2021 年寒潮期间电价波动 ....... 11

图表 13 主流电力定价市场模式概述 ..... 11

图表 14 2008-2016 年美国智能电网投资规模（单位：Billions $） ....... 12

图表 15 AMR 与AMI 全维度比较 ..... 12

图表 16 2016 年美国智能电表覆盖比例 .... 13

图表 17 AMI 渗透率及预测 .... 13

图表 18 美国电力市场结构 ..... 14

图表 19 2016 年美国消费者动态电价响应覆盖比例 .... 15

图表 20 2011-2025 年家庭能源管理系统收入规模 ....... 15

图表 21 Itron2005-2020 年营业收入及同比增长率 ....... 16

图表 22 SIEMENS 能源自动化与智能电网业务模块介绍 ....... 16

图表 23 Enphase2019 年北美地区营收大幅增长 ....... 17

图表 24 Enphase2014-2020 年营收及同比增长率 ..... 17

图表 25 2014-2021 年Enphase 股价情况（收盘价/月度，单位：$） ..... 18

图表 26 Enphase 家庭能源管理方案 ....... 18

图表 27 Enphase 家庭能源管理方案模块数据 ....... 19

图表 28 Enphase 家庭能源管理方案图表视图 ....... 19

图表 29 澳大利亚主要家庭能源管理系统比较 ..... 19

图表 30 符合IR46 标准的智能电表框架图 ....... 20

图表 31 2015-2021 年国家电网智能电表招标量 ....... 21

图表 32 新能源发电驱动二次设备需求增长 ..... 21

图表 33 HEMS 逻辑架构 ..... 22

图表 34 HEMS 全景图 ..... 22

图表 35 威胜信息主营业务概况 ..... 23

图表 36 2021 年第一批智能电表中标份额 .... 24

图表 37 2017-2021H1 威胜信息电监测终端业务营收 ...... 24

图表 38 国电南瑞业务板块、核心产品及其主要客户 ..... 24

图表 39 国电南瑞新一代调度技术支持系统概念图 ..... 25

图表 40 国电南瑞与国内主要竞争对手业务对比 ..... 25

图表 41 国电南瑞2017-2021H1 营收及同比增幅 ..... 26

图表 42 国电南瑞2017-2021H1 营收结构（单位：万元） ..... 26

图表 43 朗新科技业务模块、核心内容及主要客户 ..... 26

图表 44 朗新科技能源数字化平台运营与服务 ..... 27

图表 45 2011-2020 年我国电力消费结构（单位：亿千瓦时） ....... 27

图表 46 朗新科技2016-2021H1 营收及同比增幅 ..... 28

图表 47 朗新科技2020 年营收结构 ....... 28

图表 48 国网电商规模 ..... 29

图表 49 远光综合能源服务推动电力市场化交易 ..... 29

图表 50 高度还原电网结构参数 ..... 30

图表 51 发电侧申报曲线、用电侧申报用电负荷 ..... 30

图表 52 远光软件2016-2021H1 营业收入及同比增幅 ..... 30