化妆品需求、竞争和产业链分析( 33 页)

---

目 录

需求分析 ........ 4

1 化妆品行业人口红利十年内不减，增量人群年均arpu 值更具优势 ............ 4

2 渠道变迁助力化妆品用户广触达，电商新阶段助力行业量价提升 ........... 11

竞争格局分析 ....... 16

1 分层竞争下单品牌集中度低，高端品牌竞争格局更优 ........... 16

2 用户需求多样化及上下游未构筑高壁垒是单品牌集中度偏低的重要因素 .......... 18

3 电商新阶段提供更友好的竞争环境，助力国货品牌追赶 ....... 20

产业链分析 ........... 25

1 品牌方手握消费者资产，拥有最高产值规模及利润水平，渠道助力每一轮行业变革 25

2 高加倍率支撑全产业链繁荣，化妆品行业大有可为 ..... 27

表 目 录

表1：化妆品重点子类目中护肤品/彩妆/男士护理目标人群测算（万人） ............. 6

表2：中国化妆品十年维度市场空间测算 ..... 10

表3：中国化妆品10 年期预期分品类量价市场规模与18 年美国同等品类量价规模比较 ..... 10

图 目 录

图1：本文核心逻辑与框架 .......... 2

图2：中国化妆品行业市场规模及增速（单位：亿） ....... 4

图3：2018 年化妆品品类结构 ..... 4

图4：代表品类限额社零增长情况（单位：%） ...... 5

图5：化妆品行业增长空间分析框架 ..... 5

图6：中国/日本/美国化妆品人均消费支出（单位：美元/年） ........... 8

图7：中国/日本/美国人均消费支出占比人均gdp ............. 8

图8：美妆调研消费者群体年均购买次数变化（次/年） ............ 8

图9：化妆品近几年消费sku 变化（个/年） ........... 8

图10：护肤品基础护理流程图 ..... 9

图11：全球不同地区化妆品行业增长情况 ............ 11

图12：化妆品近20 年行业增速情况（单位：%）......... 12

图13：化妆品线上渠道17 年亦加速增长（单位：亿元） ...... 13

图14：淘系护肤品与近两年增长情况 .......... 13

图15：代表外资化妆品品牌在中国/亚太地区增长情况 ........... 14

图16：2017 年以后单价超过200 元化妆品占比提升 ............. 14

图17：天猫美妆18h2-19h1 不同年龄人群与消费占比 ........... 14

图18：天猫美妆2019 年用户情况 ...... 14

图19：阿里巴巴年度活跃用户规模及增速（单位：亿） ......... 15

图20：化妆品代表品牌流量费用占比线上收入 ..... 15

图21：不同类目线上渗透率对比 ........ 16

图22：化妆品类目线上渗透率预期 ..... 16

图23：18 年国内护肤品类目前20 大品牌集团份额情况（%） ....... 16

图24：17 年单品牌化妆品类目份额情况 ..... 16

图25：以护肤品为例护理水乳套装价格带（上图）及淘系19 年gmv 规模（下图） ........... 17

图26：化妆品需求多样化表现 ............ 19

图27：美妆用户调研年均消费次数 ..... 19

图28：代表品牌单位成本（单位：元/g） ............. 19

图29：部分国货品牌cs 网点覆盖率 ............ 19

图30：16 年以来前5 大化妆品集团护肤品领域份额提升（单位：%） ............. 20

图31：top10 国货品牌集团份额与top10 外资品牌集团变化（单位：%） ........ 20

图32：国际知名品牌集团16 年之后基本完成天猫渠道入驻 ............ 21

图33：欧莱雅集团17-19 财年电商渠道加速增长 .......... 22

图34：抖音快手用户年龄结构（2019 年12 月） .......... 22

图35：抖音快手用户收入结构（2018 年1 月） ............ 22

图36：代表国货品牌官方旗舰店销售折扣率 ........ 23

图37：百雀羚官方旗舰店流量推广费用分配 ........ 23

图38：电商2.0 阶段线上渠道新品设计及推广链条 ....... 24

图39：代表国货品牌20 年线上首发新品天猫旗舰店表现（单位：万） ............ 25

图40：代表代工企业营业利润率情况 .......... 26

图41：2017 年化妆品代工行业分品类结构 .......... 26

图42：以护肤品为例不同产业链环节的情况分析 .......... 27

图43：高端产品类直营渠道（上图）与大众化产品日化店渠道（下图）价值链拆分 ........... 28