澳洲锂矿分析报告( 35 页)

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目录

1 澳洲：全球硬岩锂矿重要供应来源地 ....... 6

1.1 Greenbushes：全球最优质硬岩锂矿，产能稳步增长 ...... 7

1.1.1 项目历史 ...... 7

1.1.2 股权结构 ...... 8

1.1.3 地理位置 ...... 8

1.1.4 资源量、储量及品位 ...... 9

1.1.5 产量信息 ...... 9

1.1.6 资本开支计划 .... 10

1.1.7 环境影响评估 .... 10

1.1.8 项目成本 .... 10

1.2 Mt Marion：赣锋锂业合营项目，产能倍增至60 万吨精矿 ..... 10

1.2.1 项目历史 .... 10

1.2.2 股权结构 .... 11

1.2.3 地理位置 .... 11

1.2.4 资源量、储量及品位 .... 11

1.2.5 产量信息 .... 12

1.2.6 资本开支计划 .... 12

1.2.7 环境影响评估 .... 13

1.2.8 项目成本 .... 13

1.3 Wodgina：西澳优质锂矿，三条产线稳步复产至75 万吨精矿..... 13

1.3.1 项目历史 .... 13

1.3.2 股权结构 .... 13

1.3.3 地理位置 .... 14

1.3.4 资源量、储量及品位 .... 14

1.3.5 产量信息 .... 15

1.3.6 项目成本 .... 15

1.4 Pilgangoora：经Pilbara 整合，产能即将达到68 万吨精矿 ...... 16

1.4.1 项目历史 .... 16

1.4.2 股权结构 .... 16

1.4.3 地理位置 .... 16

1.4.4 资源量、储量及品位 .... 17

1.4.5 产量信息 .... 17

1.4.6 资本开支计划 .... 17

1.4.7 项目成本 .... 18

1.4.8 下游合作 .... 18

1.5 Mt Cattlin：矿山露采年限将至，维持22 万吨精矿产能 ...... 19

1.5.1 项目历史 .... 19

1.5.2 股权结构 .... 19

1.5.3 地理位置 .... 19

1.5.4 资源量、储量及品位 .... 20

1.5.5 产量信息 .... 21

1.5.6 资本开支计划 .... 21

1.5.7 项目成本 .... 22

1.5.8 下游合作 .... 22

1.6 Bald Hill：2019 年起停产，设计产能15.5 万吨锂精矿 .... 22

1.6.1 项目历史 .... 22

1.6.2 股权结构 .... 23

1.6.3 地理位置 .... 23

1.6.4 资源量、储量及品位 .... 24

1.6.5 产量信息 .... 24

1.6.6 环境影响评估 .... 25

1.6.7 项目成本 .... 25

1.7 Finniss：新投产澳洲锂矿，设计产能17.5 万吨锂精矿 .... 25

1.7.1 项目历史 .... 25

1.7.2 股权结构 .... 25

1.7.3 地理位置 .... 26

1.7.4 资源量、储量及品位 .... 26

1.7.5 产量信息 .... 27

1.7.6 资本开支计划 .... 28

1.7.7 环境影响评估 .... 28

1.7.8 项目成本 .... 28

1.7.9 下游合作 .... 28

1.8 Mt Holland：预计于年底投产的大型澳洲锂矿，年产能38.3 万吨锂精矿 ..... 29

1.8.1 项目历史 .... 29

1.8.2 股权结构 .... 29

1.8.3 地理位置 .... 30

1.8.4 资源量、储量及品位 .... 30

1.8.5 产量信息 .... 31

1.8.6 环境影响评估 .... 31

1.8.7 项目成本 .... 32

1.9 Kathleen Valley：计划24 年中投产，年产能50 万吨锂精矿 ....... 32

1.9.1 项目历史 .... 32

1.9.2 股权结构 .... 32

1.9.3 地理位置 .... 32

1.9.4 资源量、储量及品位 .... 33

1.9.5 产量信息 .... 34

1.9.6 资本开支计划 .... 34

1.9.7 环境影响评估 .... 34

1.9.8 项目成本 .... 34

1.9.9 下游合作 .... 34

2 风险提示 ..... 35

图表目录

图1： 澳大利亚主要锂辉石矿山分布 .... 6

图2： Greenbushes 生产成本曲线 ...... 8

图3： Greenbushes 扩产项目总览 ...... 8

图4： Greenbushes 股权结构图（截至2023.5.18） ..... 8

图5： Greenbushes 地理位置 ...... 9

图6： Greenbushes 项目所在地卫星地图 ...... 9

图7： Greenbushes 资本开支明细表 .... 10

图8： Mt Marion 股权结构图 ....... 11

图9： Mt Marion 地理位置 ....... 11

图10： Mt Marion 项目总览 ..... 11

图11： Mt Marion 矿区示意图 ..... 13

图12： Wodgina 股权结构图（截至2023 年H1） ..... 14

图13： Wodgina 地理位置 .... 14

图14： Wodgina 项目总览 .... 14

图15： Pilgangoora 项目股权结构图（截至2023.06.30） ..... 16

图16： Pilgangoora 地理位置 ....... 16

图17： Pilgangoora 地质图 ....... 16

图18： Pilgangoora 扩建项目开支 ....... 18

图19： P680 三维设计模型 ...... 18

图20： P1000 三维设计模型 .... 18

图21： Pilgangoora 下游合作商 ....... 18

图22： Mt Cattlin 采矿和加工设施的鸟瞰图 ...... 19

图23： Mt Cattlin 股权结构图（截至2023.06.30） ....... 19

图24： Mt Cattlin 相对于区域人口中心的位置 ...... 20

图25： Mt Cattlin 地理位置 ...... 20

图26： Mt Cattlin 资本开支 ...... 22

图27： Stage 4 露天开采计划 ....... 22

图28： Mt Cattlin 三阶段钻探计划 ...... 22

图29： Mt Cattlin 下游合作商 ...... 22

图30： Bald Hill 股权结构图（截至2023 年H1） .... 23

图31： Bald Hill 地理位置 .... 24

图32： Bald Hill 区域位置 .... 24

图33： Bald Hill 资源量彩绘图 .... 25

图34： Bald Hill 拟定分布图 .... 25

图35： Finniss 股权结构图 ....... 26

图36： 达尔文、达尔文港和Finniss 锂矿鸟瞰图 ...... 26

图37： Finniss 项目及周边基础设施 ....... 26

图38： Finniss 矿区资源分布图 ....... 28

图39： Finniss 项目内部分布图 ....... 28

图40： Finniss 资本开支计划 ....... 28

图41： Mt Cattlin 下游合作商 ...... 29

图42： Mt Holland 股权结构图 .... 30

图43： Mt Holland 和Kwinana 精炼厂的地理位置 .... 30

图44： Mt Holland 工厂设施分布图 .... 30

图45： Mt Holland 资源量及品位图 .... 31

图46： 前10 年矿山场地及设施示意图 ...... 31

图47： Kathleen Valley 股权结构图 ..... 32

图48： Kathleen Valley 地理位置 ..... 33

图49： Kathleen Valley 矿区布局 ..... 33

表1： 澳大利亚九大锂辉石项目产量预期 .... 7

表2： Greenbushes 项目资源量及品位（截至2022 年12 月） ...... 9

表3： Greenbushes 项目储量及品位（截至2022 年12 月） ...... 9

表4： Mt Marion 项目资源量及品位 （截至2022 年10 月） ...... 12

表5： Mt Marion 项目储量及品位（截至2022 年10 月） .... 12

表6： Wodgina 项目资源量及品位（截至2022 年10 月） ...... 15

表7： Wodgina 项目储量及品位（截至2022 年10 月） ...... 15

表8： Pilgangoora 项目资源量及品位（截至2023 年6 月） .... 17

表9： Pilgangoora 项目储量及品位（截至2022 年6 月） .... 17

表10： Mt Cattlin 项目资源量及品位（截至2023 年6 月） .... 21

表11： Mt Cattlin 项目储量及品位（截至2023 年6 月） ..... 21

表12： Bald Hill 项目资源量及品位（截至2019 年3 月） ...... 24

表13： Bald Hill 项目储量及品位（截至2019 年3 月） ...... 24

表14： Finniss 项目资源量及品位（截至2022 年6 月） ..... 27

表15： Finniss 项目储量及品位（截至2022 年6 月） ..... 27

表16： Mt Holland 项目资源量及品位（截至2022 年4 月）....... 31

表17： Mt Holland 项目储量及品位（截至2022 年4 月） ...... 31

表18： Kathleen Valley 项目资源量及品位（截至2021 年4 月）.... 33

表19： Kathleen Valley 项目储量及品位（截至2021 年11 月） ...... 33